AI赛道盘前 | 英伟达放出GB200交换机大单，国内厂商或持续受益，人工智能AI行情后市可期

6月19日，A股三年夜指数震动走低，新能源题材全线回调，车路云、低空经济等概念股延续活跃，AI概念板块集体回调，截至收盘，AI财产链：人工智能AIETF（515070）跌0.72%；AI根本层：数据ETF（516000）跌0.58%，云计较50ETF（516630）跌1.05%；AI利用层：机械人ETF（562500）跌1.65%；游戏ETF（159869）跌1.67%。动静面上，继光模块、进步前辈封装后，英伟达又释放出互换机年夜笔定单。 近日，英伟达与鸿海就NVLink互换机告竣年夜笔独家代工定单合作。据供给链人士流露，此次定单数目将同等于英伟达GB200办事器出货量的七倍。摩根士丹利曾在AI供给链财产陈述中暗示，预估到2025年英伟达将出货2万台GB200 DGX NVL72机架和1万台MGX NVL36办事器机架。东北证券阐发认为，互换机财产链长周期高壁垒，终端客户鞭策供给链国产化，国内相干厂商深度受益。AI扶植海潮澎湃，国产厂商有望复刻Arista程序。作为AI根本举措措施的数据中间互换机是互换机行业首要增加赛道，800GbE互换机渗入率晋升有望使相干厂筹议价齐升。新一轮AI海潮到临，多个赛道有望遭到催化：（1）人工智能AIETF(515070)：多模态年夜模子迭代进级，AI王者归来（2）云计较50ETF(516630)：AI突起，算力先行，国产算力扛年夜旗（3）数据ETF(516000)：年夜模子狂飙，数据要素助力AI新款式（4）机械人ETF(562500)：AI赋能，具身智能海潮来袭（5）游戏ETF(159869)：游戏牵手AI，迎行业出产力变化（6）恒生科技指数ETF(513180)：港股科技龙头，助力AI模子迭代